Что такое фьючерсы в криптовалюте и на бирже: фьючерс и бессрочные фьючерсы — отличие и как это работает для криптовалют

Криптовалюты

Финансовые инструменты постоянно развиваются, чтобы соответствовать требованиям современного рынка. Одним из таких инструментов являются фьючерсы. Они применяются в различных сферах, включая акционерные и товарные рынки, а также рынок криптовалют. В последние годы фьючерсы стали важным звеном в торговле цифровыми активами, предлагая трейдерам возможность зарабатывать как на росте, так и на падении цен. 

В этой статье мы объясним, что такое фьючерсы, как они работают, их преимущества и риски, а главное — как ими пользоваться для успешной торговли. 

Содержание

Что такое фьючерсы в криптовалюте?

Это производные финансовые инструменты, которые представляют собой контракт на покупку или продажу актива в будущем по заранее согласованной цене. На рынке криптовалют такой актив обычно представлен цифровыми монетами, например, Bitcoin, Ethereum и другими токенами.  

Основная идея фьючерсного контракта проста: стороны согласовывают цену актива, который будет поставлен или оплачен в будущем. При этом не обязательно владеть базовым активом. Вместо этого осуществляется расчет прибыли или убытков в зависимости от изменения рыночной цены.   

Что такое фьючерсы на бирже в широком смысле?

Фьючерсы возникли на традиционных финансовых рынках и изначально служили для хеджирования ценовых рисков. Например, фермер мог зафиксировать цену на зерно, которое произведет через несколько месяцев, чтобы избежать убытков из-за колебаний цен.  

Со временем фьючерсы превратились в инструмент спекуляции. Трейдеры начали использовать их не только для защиты от рисков, но и для получения прибыли от колебаний цен. Сегодня фьючерсные контракты применяются в акциях, товарах, индексах, валютах и криптовалютах. 

Как работают криптовалютные фьючерсы?

Фьючерсные контракты на криптовалюту — это сделки между трейдерами, которые согласовывают условия на будущее. Например, трейдер может открыть длинную позицию (лонг), ожидая, что стоимость криптовалюты вырастет. Если его прогноз окажется верным, он получит прибыль.  

Фьючерсная торговля обычно осуществляется на специализированных биржах. Трейдер вносит начальный депозит — маржу, которая служит гарантией выполнения обязательств по контракту. Чтобы увеличить возможную прибыль, применяется кредитное плечо.   

📌 Еще больше полезного контента в нашем телеграм-канале. Подписывайтесь 👉 Telegram»

В чем отличие между криптовалютными фьючерсами и спотовой торговлей?

Торговля на спотовом рынке предполагает немедленное выполнение сделок. Например, покупая BTC на спотовом рынке, ты сразу становишься его владельцем.  

Фьючерсы же не предполагают владения активом. В этом главная разница. Трейдеры получают прибыль (или убытки) в зависимости от изменения цены, но сами криптовалюты как таковые в их распоряжении не находятся. Кроме того, фьючерсы позволяют зарабатывать на падении цены, открывая короткие позиции (шорты). 

Какие активы могут быть базовыми для фьючерсных контрактов?

На криптовалютном рынке базовыми активами фьючерсных контрактов чаще всего являются популярные монеты:  

  • Bitcoin (BTC).  
  • Ethereum (ETH).  
  • Альткоины, такие как Solana, Binance Coin.  

Каждая биржа предлагает свой набор контрактов, позволяющих торговать различными активами. 

Как торговать фьючерсами на криптобирже?

Чтобы начать торговать фьючерсами, необходимо:  

  1. Зарегистрироваться на бирже, поддерживающей фьючерсную торговлю.  
  2. Пройти верификацию (если требуется).  
  3. Пополнить счет.  
  4. Изучить возможности платформы, включая функционал открытия лонгов и шортов.  
  5. Задавать маржу и уровень кредитного плеча.  

Что такое бессрочные фьючерсы криптовалюты и как они работают?

Бессрочные фьючерсы — это уникальный вид контракта, который не имеет фиксированной даты истечения срока. Это позволяет трейдерам удерживать позиции столько, сколько они хотят.  

Особенностью бессрочных фьючерсов является механизм финансирования — периодические платежи между лонгами и шортами, чтобы цена контракта соответствовала спотовой цене криптовалюты.  

☁️ Облачный майнинг от ведущего майнинг-пула ViaBTC. Более 1 млн пользователей в 150 странах. Русскоязычная поддержка 24/7. Любые методы выплат: PPS+, PPLNS. 👉 Узнать подробнее»

Торговля криптовалютными фьючерсами — где торговать?

Сейчас существует множество платформ, предоставляющих услуги фьючерсной торговли. Среди них:  

  • Binance — одна из крупнейших бирж с широким выбором активов.  
  • Bybit — популярна среди профессиональных трейдеров.  
  • OKX и KuCoin — предлагают разнообразные инструменты и удобные интерфейсы.  

Как выбрать биржу для торговли фьючерсами на криптовалюту?

При выборе биржи важно учитывать:  

  • Репутацию и безопасность.  
  • Комиссии за сделки.  
  • Объем торгов — чем он выше, тем проще ликвидировать позиции.  
  • Интерфейс платформы.  
  • Наличие нужных активов и инструментов.  

Как зарабатывать на фьючерсах в криптовалюте?

Заработок на фьючерсах возможен благодаря правильному анализу рынка и стратегии. Трейдеры используют долгосрочные инвестиции, скальпинг, арбитраж и многие другие подходы. Ключевое здесь — прогнозирование движения рынка.  

Какие стратегии торговли фьючерсами наиболее эффективны?

Наиболее популярные стратегии включают:  

  • Трендовая торговля.  
  • Скальпинг — быстрое открытие и закрытие позиций.  
  • Хеджирование — защита текущих активов.  
  • Рейндж-трейдинг — использование бокового движения рынка.  

Как управлять рисками при торговле фьючерсами?

Управление рисками включает:  

  • Установку стоп-лоссов.  
  • Ограничение объема сделок.  
  • Использование минимального кредитного плеча.  
  • Регулярный анализ рынка для избегания излишних убытков.  

Что такое хеджирование и как оно помогает зарабатывать?

Хеджирование — это стратегия защиты от потерь. Например, если криптопользователь владеете Bitcoin, но опасается падения его цены, можно открыть короткую позицию на фьючерсном рынке, компенсируя снижение стоимости актива.  

Какие риски связаны с торговлей фьючерсами на криптовалюту?

Фьючерсы могут быть подвержены повышенной волатильности, что приводит к резким, внезапным колебаниям цен. И помни: фьючерсы торгуются с маржой, что позволяет трейдеру внести лишь часть условной стоимости контракта для создания позиции. Но маржинальные требования для криптофьючерсов CME, например, выше, чем для других финансовых контрактов. В декабре 2024 года поддерживающая маржа для микроконтракта на биткоин составляла около $2452, или около 24% от общей стоимости контракта. Для сравнения, поддерживающая маржа для микрофьючерса на индекс E-mini S&P 500 составляла $1484, или около 5% от стоимости контракта.

Несколько слов предостережения: Маржу следует использовать осторожно и осмотрительно, поскольку это обоюдоострый меч. Небольшие движения рынка могут оказать огромное влияние — положительное или отрицательное — на прибыль и убытки счета.

Как использовать кредитное плечо при торговле фьючерсами криптовалют?

Кредитное плечо увеличивает потенциальную прибыль (и убытки). Например, при плече 10x достаточно изменения цены на 1%, чтобы капитал увеличился или уменьшился на 10%. Однако необходимо осторожно обращаться с этим инструментом.

На большинстве бирж можно выбрать уровень плеча, который подходит любым торговым стратегиям — от 1x (без плеча) до 125x (экстремально высокий риск на большинстве платформ).

Новичкам рекомендуется использовать минимальное плечо (2x–5x), чтобы минимизировать риски.

Как высокая волатильность влияет на фьючерсы криптовалют?

Риск и доходность:

  • Положительный эффект: Высокая волатильность создает множество возможностей для получения прибыли, особенно для скальперов, которые ищут краткосрочные движения цен. Колебания в десятки процентов в течение нескольких часов — это реальность криптовалют.
  • Отрицательный эффект: Увеличиваются риски, так как быстрые изменения цен могут привести к значительным убыткам, особенно если трейдеры используют кредитное плечо.

Пример: Цена Bitcoin может в течение нескольких часов вырасти на 10%, а затем упасть на 15%. В таких условиях малейшая ошибка при расчете позиций может привести к полной потере капитала.

Роль кредитного плеча:

  • Ликвидации: Из-за волатильности маржа трейдера может быстро достигать минимального уровня, необходимого для поддержания позиции. В этом случае торговая платформа ликвидирует позицию, что влечет за собой убытки.

Реальный кейс: В моменты резкого роста или падения, как правило, срабатывает большое количество стоп-лоссов и ликвидаций, что еще больше увеличивает волатильность.

Психологический фактор:

  • Быстрые движения цены могут привести к импульсивным решениям, что увеличивает вероятность ошибок.

Стресс от торговли на волатильных рынках может снизить концентрацию и привести к так называемым «трейдинговым ловушкам» — когда трейдеры принимают нерациональные решения под влиянием эмоций.

Для успешной торговли необходимо:

  • Грамотно управлять рисками.
  • Ограничивать использование кредитного плеча.
  • Быть готовым к резким изменениям цен и разрабатывать стратегии, учитывающие волатильность.

Что такое ликвидация и как ее избежать?

Ликвидация происходит, когда потери на позиции достигают уровня использованной маржи. Чтобы избежать ликвидации:  

  • Всегда устанавливай для себя лимиты потерь на каждую сделку и соблюдай их. Рекомендуется не рисковать более 1–2% от своего торгового депозита на отдельной сделке и не вкладывать все средства в один актив.
  • Высокое кредитное плечо (например, 50x или 100x) может быстро привести к ликвидации даже при небольших колебаниях цены. Для начинающих трейдеров или тех, кто торгует на волатильных рынках, рекомендуется использовать плечо не выше 3x-5x.   
  • Стоп-лосс — это важнейший инструмент для минимизации потерь. Он позволяет автоматически закрывать позицию, если цена достигает заранее заданного уровня.  
  • Прежде чем открывать сделку, проводи как технический, так и фундаментальный анализ рынка.  
  • Уровень маржи указывает, насколько близко позиция находится к ликвидации. Если показатель падает до опасного значения, биржа может ликвидировать позицию.  
  • Избегай торговли во время высокой волатильности. Когда быть осторожным: Время выхода макроэкономических данных, заседания различных регуляторных ведомств, хардфорки или серьезные обновления криптосистем.

Как правильно рассчитывать спреды при торговле?

Спред — это разница между ценой покупки (bid) и ценой продажи (ask) инструмента. В криптофьючерсах спред может также учитывать комиссии, уровень ликвидности или различие между ценой базового актива (спотового рынка) и ценой дериватива (цена фьючерса). Чем меньше спред, тем дешевле обходятся сделки. Это особенно важно для скальперов.

В целом, спред бывает двух основных типов:

  • Базовый спред: Разница между ценой «Bid» и «Ask» на выбранной криптобирже.
  • Календарный спред: Разница цен между двумя контрактами с разными сроками исполнения (например, месячный и квартальный фьючерсы).

Будущее фьючерсов в криптовалюте

Фьючерсы на криптовалюты играют все большую роль на финансовом рынке. С развитием технологий и ростом осведомленности о криптоактивах популярность таких контрактов продолжит расти.

Как прогнозировать изменения на рынке фьючерсов?

Прогнозирование основывается на техническом и фундаментальном анализе. Также важно учитывать изменения в мировой экономике и поведение крупных игроков.  

Какие тенденции наблюдаются в торговле фьючерсами и криптовалютой?

Среди ключевых тенденций — увеличение интереса крупных институциональных инвесторов, развитие платформ с низкими комиссиями, рост регулирования и внедрение новых инструментов для трейдеров.  

Как влияют новости на фьючерсные контракты?

Криптовалютный рынок очень чувствителен к новостям. Например, заявления о регулировании, хакерские атаки на биржи и партнерства компаний вызывают резкие скачки цен, которые должны учитывать трейдеры.   

Фьючерсы на Биткоин — как торговать фьючерсами на криптовалюту?

Шаг 1: Выбор биржи, предоставляющей доступ к рынку деривативов. 

Шаг 2: Пройти регистрацию и верификацию на платформе.

Шаг 3: Пополнить счет.

Шаг 4: Выбрать инструмент. На фьючерсных рынках доступны различные контракты.

Шаг 5: Открыть позицию и выбрать тип ордера.

Шаг 6: Мониторинг позиции. Следи за движением цены, состоянием маржи и прибылью/убытком. Используй стоп-лосс и тейк-профит, чтобы автоматизировать управление рисками.

Шаг 7: Закрытие позиции. Это можно сделать вручную или автоматически, когда будут достигнуты уровни стоп-лосса/тейк-профита.

Торговля фьючерсами на криптовалюту — мощный инструмент для заработка, но требует глубокого понимания и осознания рисков. Успех здесь достигается благодаря стратегии, дисциплине и постоянному изучению рынка.

🥹 Понравилась статья? 👉 подпишитесь на нас в Telegram»

📃 Читайте также  Криптовалюта Polkadot (DOT) - что такое Polkadot: обзор, цена Polkadot, курс и перспективы
Поделиться с друзьями

Здесь я делюсь своим опытом в мире криптовалют и майнинга, превращая сложные технологии в понятные и полезные инструменты для каждого. Постоянно в поиске свежих идей и трендов, я стремлюсь сделать сайт удобным и информативным ресурсом, где можно найти новости, аналитику и практические советы.

Оцените автора
theHold (Холд) — журнал о мире майнинга и цифровых активов.
Поделитесь мнением